近來(lái)A股充電樁板塊火爆，除受了益于國(guó)內(nèi)政策扶持+歐洲市場(chǎng)爆發(fā)，美國(guó)市場(chǎng)潛力也是重要原因！
然而，昨日一則新規(guī)一下攪動(dòng)全球充電樁市場(chǎng)，充電樁概念股也因此迎來(lái)大跌。
消息面上，據(jù)路透社2月15日?qǐng)?bào)道，拜登政府周三發(fā)布了美國(guó)電動(dòng)汽車充電器網(wǎng)絡(luò)的最終規(guī)則，要求充電器網(wǎng)絡(luò)立即在美國(guó)制造，并在2024年前使其55%的成本來(lái)自美國(guó)制造的零部件，同時(shí)特斯拉公司將向其他汽車型號(hào)開放充電服務(wù)。
對(duì)此，歐洲方面或許擔(dān)憂，該法規(guī)將會(huì)歧視美國(guó)以外的電動(dòng)汽車制造商。當(dāng)?shù)貢r(shí)間2月14日，歐洲議會(huì)通過了《2035年歐洲新售燃油轎車和小貨車零排放協(xié)議》，這意味著歐洲將在2035年停售新的燃油轎車和小貨車，將全面進(jìn)入新能源車時(shí)代。
業(yè)內(nèi)人士指出，整體來(lái)看，所有的樁企對(duì)此政策均有預(yù)期和準(zhǔn)備，在去年IRA法案對(duì)電池產(chǎn)業(yè)鏈的比例規(guī)定之后，已經(jīng)推測(cè)出對(duì)充電樁的本土化比例將有規(guī)定。對(duì)出口到美國(guó)的模塊、元器件的公司短期沒有影響，2024年之后會(huì)有壓力。
充電樁市場(chǎng)迎來(lái)大變局
當(dāng)?shù)貢r(shí)間2月15日，拜登政府正式發(fā)布了全美電動(dòng)汽車充電設(shè)施網(wǎng)絡(luò)最終規(guī)定。其中要求，聯(lián)邦政府資助的電動(dòng)汽車充電器必須在美國(guó)生產(chǎn)。電動(dòng)汽車法規(guī)還要求，從2024年7月開始，55%的充電器成本需要來(lái)自美國(guó)零部件。
（來(lái)源：白宮官網(wǎng)）
報(bào)道稱，拜登政府尋求讓消費(fèi)者不受限制地使用不斷增長(zhǎng)的全美電動(dòng)汽車充電站網(wǎng)絡(luò)，包括特斯拉公司的超級(jí)充電站。
規(guī)定要求希望利用75億美元聯(lián)邦資金建設(shè)充電器網(wǎng)絡(luò)的公司必須采用占主導(dǎo)地位的美國(guó)充電連接器標(biāo)準(zhǔn)，即“聯(lián)合充電系統(tǒng)”(Combined charging System，簡(jiǎn)稱CCS)，并使用智能手機(jī)友好的標(biāo)準(zhǔn)化支付選項(xiàng)。
拜登已經(jīng)設(shè)定目標(biāo)是，到2030年，在美國(guó)所有州范圍內(nèi)安裝至少50萬(wàn)個(gè)電動(dòng)汽車充電器。他表示，這是幫助電動(dòng)汽車在2030年前占新車銷量一半以上的重要一步。
拜登政府表示，美國(guó)最大的電動(dòng)汽車制造商特斯拉計(jì)劃采用CCS標(biāo)準(zhǔn)，并擴(kuò)展其專有連接器以外的領(lǐng)域。
另外，白宮官員當(dāng)天表示，作為計(jì)劃的一部分，特斯拉將向競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手開放超級(jí)充電網(wǎng)絡(luò)，已經(jīng)得到了特斯拉的承諾。
此舉旨在為美國(guó)電動(dòng)車主提供更多的出行自由。目前特斯拉在美國(guó)有近1650個(gè)超級(jí)充電站，特斯拉公司表示，到2024年底，將在美國(guó)至少提供7500個(gè)可公開使用的充電樁，供任何一種接口可兼容的電動(dòng)汽車使用，
特斯拉也將進(jìn)一步擴(kuò)大其超級(jí)充電網(wǎng)絡(luò)。特斯拉還被要求向第三方應(yīng)用程序提供數(shù)據(jù)，這意味著司機(jī)無(wú)需下載特斯拉應(yīng)用程序即可訪問充電器。
分析認(rèn)為，特斯拉開放自家充電網(wǎng)絡(luò)旨在獲得美國(guó)政府的補(bǔ)貼。美國(guó)政府官員此前表示，除非特斯拉對(duì)外開放充電網(wǎng)絡(luò)，公司將被排除在美國(guó)政府提供的75億美元補(bǔ)貼資格之外。除開放充電網(wǎng)絡(luò)外，特拉斯還將其在紐約布法羅制造的超級(jí)充電站網(wǎng)絡(luò)增加三倍。
但特斯拉也告訴交通部，該計(jì)劃是“激進(jìn)的”，并且“考慮到部署的速度和規(guī)模，可能會(huì)導(dǎo)致可用的合規(guī)充電站數(shù)量不足”。
有分析人士警告，開放充電網(wǎng)絡(luò)可能會(huì)讓特斯拉獲得新的營(yíng)收源，但也可能會(huì)失去其品牌的排他性，并使特斯拉在管理網(wǎng)絡(luò)方面面臨挑戰(zhàn)。多品牌兼容也可能充電設(shè)施的穩(wěn)定性。
影響幾何？
當(dāng)前海外歐美地區(qū)新能源車的車樁比較高，美國(guó)約為18：1，歐洲約為12：1，配套建設(shè)明顯不足。
美國(guó)去年的補(bǔ)貼法案——擴(kuò)大稅收抵免上限，從2023年開始將單個(gè)商業(yè)充電站的稅收抵免限額從3萬(wàn)美元提升到10萬(wàn)美元，個(gè)人/住宅補(bǔ)貼仍為1000美金，補(bǔ)貼時(shí)間延長(zhǎng)至2032年。75億美金的補(bǔ)貼，50億美金用于各州充電樁建設(shè)，75億美金2022-26年每年補(bǔ)貼10億美金，剩余25億為可自由支配增款項(xiàng)，旨在農(nóng)村和服務(wù)不足的社區(qū)等提供充電基礎(chǔ)設(shè)施。
同時(shí)，歐盟也快速跟進(jìn)出臺(tái)相應(yīng)政策，預(yù)計(jì)2025年歐洲新增充電樁需求35.1萬(wàn)根，市場(chǎng)規(guī)模約53億美元。目前充電樁企業(yè)的毛利率水平國(guó)內(nèi)市場(chǎng)約20-30%，海外市場(chǎng)約30-40%。
新規(guī)中，2024年7月開始，成本的55%以上要在美國(guó)生產(chǎn)。有業(yè)內(nèi)人士指出，模塊成本占比約4-5成，會(huì)面臨一定壓力，所以未來(lái)的解決方案應(yīng)該是美國(guó)建廠，如道通預(yù)計(jì)美國(guó)工廠2023年10月投產(chǎn)，
后面做美國(guó)市場(chǎng)的公司大概率會(huì)走美國(guó)建廠路徑，美國(guó)政策目的是為復(fù)興制造業(yè)。
整體來(lái)看，所有的樁企對(duì)此政策均有預(yù)期和準(zhǔn)備，在去年IRA法案對(duì)電池產(chǎn)業(yè)鏈的比例規(guī)定之后，已經(jīng)推測(cè)出對(duì)充電樁的本土化比例將有規(guī)定。
對(duì)出口到美國(guó)的模塊、元器件的公司短期沒有影響，2024年之后會(huì)有壓力。短期看對(duì)出口到美國(guó)的整樁企業(yè)有影響，但因?yàn)槌潆姌督M裝相對(duì)輕資產(chǎn)，可以通過美國(guó)快速建廠解決。比如近期寧德時(shí)代“牽手”福特在美建廠，主打輸出技術(shù)和服務(wù)。
歐美汽車市場(chǎng)基數(shù)大于中國(guó)，長(zhǎng)期充電樁市場(chǎng)空間預(yù)計(jì)不小于中國(guó)，中長(zhǎng)期仍看好出海美國(guó)的樁企。
