光伏、儲能概念26日午后強勢拉升，截至發(fā)稿，永貴電器“20cm”漲停，盛弘股份漲超18%，晶科能源、南網(wǎng)科技漲超14%，固德威漲逾13%，上能電氣、銘利達、派能科技、鵬輝能源、新風(fēng)光等漲超10%，祥鑫科技、科士達、鈞達股份、福斯特等漲停。
消息面上，近期，上海、湖北、河南、江西、山東、河北等多個省市區(qū)開啟了新一輪峰谷分時電價機制調(diào)整，更新了峰谷電價政策，尖峰電價和低谷電價上下浮動比例更高，峰谷電價差進一步拉大，而儲能技術(shù)可以利用峰谷分時電價機制，在低電價時充電、高電價放電賺取電價差。
東亞前海認為，進一步完善分時電價，合理拉大峰谷電價價差，有利于引導(dǎo)用戶在電力系統(tǒng)低谷時段多用電，并為新型儲能發(fā)展創(chuàng)造更大空間，對促進新能源加快發(fā)展、實現(xiàn)碳達峰、碳中和目標具有積極的意義，看好儲能產(chǎn)業(yè)鏈的未來發(fā)展。
中郵證券表示，儲能行業(yè)是長期優(yōu)質(zhì)超級賽道，未來數(shù)年將保持高速增長，2023年將是儲能行業(yè)長短期高增的起點，中國大儲增速預(yù)計翻倍，歐美等國也保持快速增長。落實到投資層面，重點關(guān)注三條主線：1）各環(huán)節(jié)龍頭，主要是β機會；2）新上市的優(yōu)質(zhì)儲能標的；3）新切入儲能賽道的公司。
國金證券認為，2022年三季度以來隨市場熱點切換，光儲板塊熱度驟降、估值中樞持續(xù)下移，當前核心標的PEG均值/中位數(shù)已低于0.8，預(yù)期、估值雙低創(chuàng)造布局良機。
首先，建議重點布局2023年盈利兌現(xiàn)確定性高、長期格局良好、存在較顯著預(yù)期差的方向：1）一體化組件（盈利兌現(xiàn)能力和長期格局穩(wěn)定性低估）；2）大儲（盈利改善彈性低估）；3）α硅料（硅料外業(yè)務(wù)強α低估）；以及從確定性角度出發(fā)關(guān)注：EPC（盈利改善）、高純石英砂及坩堝（持續(xù)漲價）、膠膜/玻璃等核心輔材領(lǐng)域有望重新證明自身α的龍頭及部分優(yōu)勢新進入者。
其次，看好新技術(shù)、新工藝、新主線三大方向，節(jié)奏上需關(guān)注事件催化：1）最直接受益電池/組件技術(shù)迭代的頭部設(shè)備廠商，關(guān)注HJT研發(fā)及量產(chǎn)先行者；2）從“顛覆性、大空間、大彈性”角度，關(guān)注電鍍銅領(lǐng)先設(shè)備商、鈣鈦礦核心材料供應(yīng)商；3）重點關(guān)注受益海外自主光伏供應(yīng)鏈建設(shè)主線。
